Chênh lệch lãi suất được bảo hiểm là một chiến lược giao dịch trong đó một nhà thương lượng có thể khai thác chênh lệch lãi suất giữa hai loại tiền tệ. Nhà đầu cơ làm điều này bằng cách sử dụng hợp đồng kỳ hạn để kiểm soát chừng độ rủi ro của họ. (arbitrage trading là gì?)
hợp đồng kỳ hạn cho phép nhà giao dịch chốt tỷ giá hối hận đoái trong tương lai, đồng thời tậu tiền tệ theo giá giao ngay ở hiện tại.
Trong chiến lược chênh lệch lãi suất được bảo hiểm đối với EUR / USD, nhà giao dịch có thể làm như sau:
- khởi đầu với một lượng đô la nhất quyết
- bằng lòng rằng lãi suất ở khu vực đồng Euro có được thuận tiện hơn lãi suất ở Mỹ
- Chuyển đổi USD sang Euro theo giá giao ngay và đầu cơ vào khu vực đồng euro. Đồng thời, tổ chức hiệp đồng kỳ hạn với tỷ giá hối hận đoái cố định trên EUR / đô la để phòng ngừa bất kỳ sự đổi thay nào của tỷ giá ân hận đoái chỉ mất khoảng đầu cơ
- trông thấy những khoản trả tiền lãi suất đối với đồng Euro
- Đổi lại euro của bạn thành đô la Mỹ theo tỷ giá ân hận đoái được bảo đảm bởi hợp đồng kỳ hạn.
Để giải thích chênh lệch lãi suất được bảo hiểm trong giao dịch lớn hơn, đây là ví dụ từng bước về cách hoạt động của nó:
Trước tiên khởi đầu với khoảng 3,000,000 đô la
Tiếp đến, xác định lãi suất của đồng Euro hiện tại 4,8% so với lãi suất của đồng USD là 3,4%.
Kế tiếp, quy đổi 3,000,000 đô la Mỹ thành đồng Euro. Với tỷ giá ăn năn đoái là 1,2890 bạn sẽ đổi ra được hai,327,385 €.
Để bảo vệ số tiền đầu tư của mình khỏi rủi ro do tỷ giá hối hận đoái, hãy tìm một hợp đồng có kỳ hạn với tỷ giá hối hận đoái 1,2845 đối với EUR / USD trong một năm.
Xem thêm: cách tính phí giao dịch forex
đầu cơ € 2,327,385 với lãi suất 4,8% trong một năm để nhận € 111,714 lợi nhuận từ việc trả lãi, mang lại cho các bạn tổng cùng € 2,439,099
Đổi lại số tiền này thành đô la theo tỷ giá ăn năn đoái được đảm bảo bởi hiệp đồng kỳ hạn của bạn (1.2845) với giá 3.133.022 USD. Thống kê này phổ biến hơn 3.102.000 đô la mà bạn có thể có nếu như đầu cơ vào Mỹ với mức 3,4% trong năm
buôn bán chênh lệch giá tam giác – Arbitrage là gì
buôn bán chênh lệch giá tam giác liên quan đến việc một nhà đàm phán ngoại hối bàn thảo ba cặp tiền – tại ba ngân hàng không giống nhau – với Hi vọng thu thừa hưởng nhuận duyệt sự khác biệt về những giá thành không giống nhau được báo giá.
Chiến lược này sẽ không hoạt động nếu phần đông các loại tiền tệ được luận bàn tại cộng một ngân hàng vì một ngân hàng sẽ đảm bảo rằng họ đang chạy một hệ thống định giá hiệu quả để loại bỏ bất kỳ cơ hội nào cho chênh lệch giá.
Ví dụ: chúng ta hãy lấy ba trong số các cặp ngoại ân hận được giao dịch đa dạng nhất trên thị trường: EUR / USD , EUR / GBP và GBP / đô la Tỷ giá hối hận đoái cho EUR / USD tại ‘ngân hàng A’ hiện là 1,1500, cho EUR / GBP tại ‘ngân hàng B’ là 1,2000 và đối với GBP / USD tại ‘ngân hàng C’, tỷ giá ăn năn đoái là 1,2500.
Hình dưới đây nêu bật giai đoạn mà một nhà đàm phán sẽ trải qua để thực hiện thương lượng ngoại hối hận chênh lệch giá tam giác.Trong tình trạng này, một nhà giao dịch có thể làm như sau:
Đổi 1.000.000 đô la Mỹ lấy EUR để nhận 1.150.000 € tại ‘ngân hàng A’ (1.000.000 USD nhân với tỷ giá hối hận đoái 1,1500)
Đổi € 1.150.000 lấy GBP để lấy £ 958.333 tại ‘ngân hàng B’ (£ 1.150.000 chia cho 1,2000 USD / EUR tỷ giá ăn năn đoái)
Đổi £ 958,333 lấy USD để nhận $ 1,197,916 tại ‘ngân hàng C’ (£ 958,333 nhân với 1,2500 đô la Mỹ / GBP tỷ giá ân hận đoái)
Điều này sẽ để lại cho nhà giao dịch lợi nhuận là $ 197,916 ($ 1,197,916 trừ đi $ 1.000.000 ban đầu).
Đây là thí dụ được thiết lập để làm vượt trội rõ ràng thời kỳ mà những nhà đàm phán khai thác chênh lệch tỷ giá hối hận đoái bằng cách khai triển chiến lược chênh lệch tỷ giá tam giác. Nó cũng không tính tới bất kỳ giá cả đàm phán nào có thể nảy sinh lúc chuyển tiền ba lần như một phần của chiến lược buôn bán chênh lệch giá tam giác.
Ưu – điểm yếu của arbitrage là gì?
- Ưu điểm: Tận dụng được cơ hội lãi suất chênh lệch của từ những nhà băng để phục vụ lợi nhuận. Rủi ro ở mức nhàng nhàng.
Xem thêm: top 10 sàn giao dịch forex tốt nhất thế giới
- Nhược điểm: Hình thức kinh doanh chỉ thích hợp với các công ty lớn hoặc những quỹ nguồn vốn. Cần phải đầu tư với số tiền to. Sự tăng trưởng của kỹ thuật đã hạn chế việc kinh doanh arbitrage
Tổng hợp buôn bán chênh lệch giá – arbitrage là gì?
buôn bán chênh lệch giá cho phép nhà thương lượng khai thác sự thiếu hoàn hảo của thị trường để phục vụ lợi nhuận có rủi ro thấp.
cơ hội cho kinh doanh chênh lệch giá thường còn đó chỉ cần khoảng ngắn vì thị phần thường tự cân bằng về quý khách và người bán một khi những nhà thương lượng phát hiện ra sự kém hữu hiệu.
Hệ thống thương lượng tự động có thể giúp nhà đàm phán tận dụng lợi nhuận trước khi cửa sổ chênh lệch giá đóng lại.
Xem thêm: sàn exness có uy tín ko?
các chiến lược buôn bán chênh lệch giá ngoại ăn năn phổ quát gồm những chênh lệch giá bán tệ, chênh lệch lãi suất được bảo hiểm và chênh lệch giá tam giác.
Kết luận: Hy vọng bạn đọc đã có thể hiểu arbitrage là gì? Và Sàn uy tín ko khuyến khích các nhà đầu cơ nhỏ lẻ thực hiện chiến lược này. Vì đây là hình thức kinh doanh cho các doanh nghiệp có vốn lớn và quỹ tài chính, duyên cớ chúng tôi đã nêu ở trên. Ngoài ra, nếu nhà đầu lẻ tham gia bạn ko có số tiền đủ lớn để tạo nên sự khác biệt trong lợi nhuận.
